Санкции и «банкоцид»: кто из банков в выигрыше?

Чистка и стирка

Вот уже год как Центробанк проводит масштабную чистку российской банковской системы. За прошедший год были отозваны лицензии у 33 банков, за первые шесть месяцев 2014 года – еще у 38 банков. Такой размах, с одной стороны, оправдан: и качество, и количество активов у подавляющей части некрупных банков таково, что санировать практически нечего, поясняет зампред ЦБ Василий Поздышев.

Для санации необходимо, чтобы банк удовлетворял минимум трем условиям. Он не должен заниматься обслуживанием теневой или криминальной экономики; санация должна быть экономически выгоднее, чем закрытие банка и выплата страховых возмещений; и конечно, закрытие в меньшей степени грозит системно значимым банкам, поскольку их крах негативно отразится на всей банковской системе. Список и критерии системных банков пока не обнародованы – разработка продолжается. По оценке ЦБ, таких банков будет порядка 50. При этом наблюдение за ними будет более пристальным, и к ним будут предъявляться повышенные регулятивные требования.

Большинство мелких региональных банков мало связаны с реальной банковской деятельностью и кредитно-депозитными операциями, они являются откровенными «прачечными» по отмыванию нелегальных доходов. Об этом, в частности, свидетельствуют и объемы капитализации. На конец 2013 года, 94,4% всех активов российской банковской системы (51,3 трлн руб.) приходилось на 200 сравнительно крупных банков, а на остальные 736 банков и кредитных учреждений – всего 5% совокупных активов (чуть больше 3 трлн руб.).

Шаги, предпринятые ЦБ, правильные, и их необходимо было сделать давно, но они совершенно бессистемны и их явно недостаточно для борьбы с банковской коррупцией и теневым бизнесом, считает экономист Владислав Жуковский. По сути, проводится борьба с симптомами, а не с причинами. В России упразднено валютное регулирование, фактически нет ограничений на офшорную деятельность, не изолированы друг от друга наличный и безналичный контуры денежного обращения – и поэтому нет четких граней законности и незаконности операций обналичивания. Без устранения этих и еще целого ряда других проблем, борьба с коррупцией и бегством капитала будет малоэффективной.

Но даже при существующем положении дел отследить, что основная деятельность того или иного банка заключается в обналичивании средств, вполне возможно, поскольку банк каждый день посылает информацию о ряде своих операциях, в том числе и об операциях по обналичке.  Однако ни Росфинмониторинг, ни ЦБ не торопятся пресечь эту деятельность, так что вся нынешняя чистка банков – это хорошо срежиссированный спектакль, говорит профессор кафедры международных финансов МГИМО, доктор экономических наук Валентин Катасонов.

Под удар ЦБ попадают, в основном, средние и мелкие банки второго и третьего эшелона. В крупных банках отследить сомнительные операции труднее, а между тем, именно такие банки

(в том числе и принадлежащие государству), «являются основными звеньями вертикали банковской коррупции и крупнейшими "отмывочными конторами"», – замечает Владислав Жуковский.

Первые результаты

«За халатность чиновников и нечистоплотность банкиров платят из своего кармана рядовые граждане с банковскими вкладами более 700 тыс. руб., а также предприниматели, которые находились на расчетно-кассовом обслуживании и держали свои средства на счетах в банках, лишившихся лицензии», – отмечает Владислав Жуковский. На компенсации пострадавшим вкладчикам уже израсходовано больше половины фонда страхования вкладов. Летом 2013 года объем фонда составлял 230 млрд руб., на начало июля 2014 года – всего 102 млрд руб., а без резервов, сформированных под «крымские» выплаты – чуть больше 83 млрд руб. Правда, до конца года в фонд должно поступить еще 78 млрд руб.

Массовый отзыв банковских лицензий вызвал рост недоверия к банкам – особенно к мелким и средним. В итоге, в России впервые с кризисного 2008 года зафиксирован чистый отток средств населения. За первые шесть месяцев 2014 года он составил около 74 млрд руб. (или 0,44% от общего объема). При этом объем кредитов, выданных населению, вырос на 682 млрд руб. (или 6,8%). Стоит отметить, что в структуре пассивов банковской системы доля вкладов населения составляет почти треть – 27,5% – и потеря этого ресурса для многих банков, особенно небольших, является весьма серьезной проблемой.

Помимо этого с последних месяцев прошлого года наметился массовый переток средств в крупные банки. Так, в Сбербанке за декабрь 2013 года объем вкладов увеличился сразу на 644 млрд руб. – это лишь немногим меньше, чем общий показатель за все предыдущие 11 месяцев (732 млрд руб.). В этом году Сбербанк продолжает лидировать, причем с большим отрывом. В феврале он зафиксировал приток вкладов в размере 69,75 млрд руб. Это почти столько же, сколько за месяц прибавилось в остальных банках вместе взятых. Всего февральский приток депозитов в банки России составил 134,07 млрд руб. На втором месте оказался банк ВТБ24, у которого объем вкладов увеличился на 18,42 млрд руб. На третьем месте – Газпромбанк (4,65 млрд руб.). Такая тенденция напрямую связана с согласованной информационной кампанией, которая велась со стороны руководителей госбанков и подразделений ЦБ, считает научный сотрудник Центра развития Высшей школы экономики Дмитрий Мирошниченко. «Честно, сам не понимаю, зачем это могло быть нужно экономике страны. Но руководители государственных банков определенно были в этом буме заинтересованы. Ведь их годовые бонусы, как правило, зависят и от результатов по привлечению вкладов», – говорит эксперт.

Разрыв между размером активов малых, средних и крупных банков заметно увеличился – при том, что и изначально он был весьма существенным. Согласно официальным данным ЦБ, по состоянию на конец октября 2013 года на долю 5 крупнейших банков приходилось порядка 51,2% всех активов банковской системы – 27,8 из 54,4 трлн руб. соответственно. На долю следующих 15 учреждений – еще 10,3 трлн руб. (18,9% суммарных активов). В целом же, на долю 50 крупнейших кредитных институтов в России приходилось не менее 44,3 трлн руб. или 81,7% суммарных активов, а вместе со следующими по размеру 150 банками суммарный размер их активов составлял 51,3 трлн руб. – 94,4% всех активов российской банковской системы. На долю оставшихся 736 банков и кредитных учреждений приходится лишь 5% совокупных активов – чуть больше 3 трлн руб.

К 1 июня 2014 года в первой пятерке российских банков было сосредоточено уже 53,8% всех банковских активов, а на долю тех, кто не вошел в топ-200, оставалось лишь 4,4%. При этом в число пяти банков-лидеров по активам входят сразу два представителя Группы ВТБ: сам ВТБ, (на 2-м месте), и розничный ВТБ24 (на 4-м), а 6-ю строчку в рейтинге занимает Банк Москвы, который тоже входит в эту группу.

Санкции

В отличие от банковской чистки, западные санкции затрагивают, прежде всего, наиболее крупные и значимые российские банки. Первыми под действие санкций, причем в их наиболее полном варианте, попали АКБ «Россия» Бориса Ковальчука и СМП-банк братьев Аркадия и Бориса Ротенбергов. Их полностью изолировали от американской финансовой системы, так что теперь эти банки могут работать только с мягкими валютами типа российского рубля, операции с долларом и евро им недоступны. Остатки на их корсчетах в иностранных банках заблокированы, клиенты этих российских банков больше не могут пользоваться платежными картами Visa, MasterCard, системами денежных переводов Western Union, MoneyGram и другими подобными глобальными сервисами.
В июле под действие санкций попали Внешэкономбанк и Газпромбанк, а вчера, 29 июля, санкции были объявлены против группы ВТБ, Россельхозбанка и Банка Москвы. Но ограничения против них не столь жесткие. Запрещен только доступ к получению финансовых заимствований в США на срок более 90 дней, однако деловые отношения с американскими партнерами и всевозможные банковские транзакции, в том числе и расчеты в долларах, по-прежнему разрешены. Точно такие же финансовые ограничения 1 августа собирается принять ЕС. Американским компаниям также запрещено совершать сделки с акциями и депозитарными расписками Газпромбанка, ВЭБа (сейчас ВЭБ на 100% принадлежит Российской Федерации), ВТБ, Россельхозбанка и Банка Москвы, а также участвовать в размещении их облигаций. При этом американские банки могут продолжать оказывать опальным российским банкам корреспондентские и клиринговые услуги. Все введенные против российских банков ограничения распространяются и на компании, в которых банкам принадлежит 50% и более.

Список компаний, против которых используются санкции, постоянно расширяется. Однако охранной грамотой уже не служит даже то, что в капитале у некоторых российских банков есть значительная доля зарубежных акционеров. Так, в Сбербанке, пока еще избежавшем санкций, доля иностранных акционеров в начале июля 2014 года составляла 43,5%, количество акционеров-физлиц при этом за год уменьшилось на тысячу. Доля государства, согласно данным на официальном сайте – пока 50% плюс одна голосующая акция. Госпакет акций ВТБ год назад сократился с 75% до 60,9%, а количество иностранных акционеров также увеличилось. Еще в середине 2012 года в правительстве были высказаны предложения по поводу снижения доли ЦБ в государственных банках, куда относятся Сбербанк, банк ВТБ 24 и другие. Руководство банков одобрило эту инициативу, однако для этого понадобится 2-4 года, поскольку придется провести серьезные изменения в законодательстве.

Мишени для санкций хорошо просчитаны. Так, банк «Россия», не только принадлежит другу Путина, но и владеет одной из крупнейших российских страховых компаний «СОГАЗ», а также контролирует холдинг «Национальная Медиа Группа», среди активов которого Первый канал (25% акций), РЕН-ТВ (68%), Пятый канал (72,4%), газета «Известия» (73,2%) и радиостанция «Русская служба новостей» (100% акций). Председатель общественного совета НМГ – депутат Госдумы Алина Кабаева. Внешэкономбанк работает на основании отдельного закона. Нередко он используется для финансирования различных проектов века – таких как «Сколково» или Олимпиада в Сочи, на проведение которой ВЭБ выдал кредит в размере 90 млрд руб. Все активы ВЭБ превышают 3,3 трлн руб. Газпромбанк является главным расчетным банком «Газпрома», кредитует и обслуживает крупнейшие межгосударственные проекты по строительству газопроводов.

Основная цель западных санкций – ограничить российским компаниям доступ к финансовым ресурсам, что автоматически влечет за собой удорожание кредитов, уменьшение инвестиций, рост нестабильности и оттока капитала. Кроме того, отмечается в документах Еврокомиссии, российские компании, отрезанные от европейского финансового рынка, будут вынуждены добиваться увеличения госфинансирования, что повысит нагрузку на бюджет России.

Увод и возврат

Интересно, что с началом введения санкций российские банки стали активно возвращать в Россию средства со счетов своих зарубежных партнеров. По данным ЦБ, только за июнь их средства на зарубежных счетах и предоставленные межбанковские кредиты уменьшились до 4,4 трлн руб. Больше всего вернули госбанки – 352 млрд руб. На первом месте оказался ВТБ, уменьшив объем средств в иностранных банках на 177 млрд руб., на втором – Сбербанк (123 млрд руб.), на третьем – Россельхозбанк (52 млрд руб.). При этом российские «дочки» иностранных банков и частные российские кредитные организации действуют в обратном направлении. Лидером по выводу средств из России в июне стал Юникредит банк (принадлежит итальянской группе UniCredit), отправивший за рубеж 34,6 млрд руб. На втором месте – Альфа-банк (Михаила Фридмана сотоварищи), который увел из России 17,3 млрд руб. На третьем – Новиком-банк (49% акций принадлежит «Ростеху»), отправивший за рубеж 12,9 млрд руб.

Убытки и прибыли

Попавшие под действие санкций банки не очень пострадали в финансовом отношении, хотя и испытывают определенные неудобства. К примеру, у банка «Россия» валютные статьи составляли примерно треть активов (т.е. кредитов и инвестиций) и четверть пассивов (т.е. всех обязательства банков перед вкладчиками и кредиторами). На 1 марта, еще до санкций, у «России» было размещено 44,6 млрд руб. на корсчетах банков-нерезидентов. Кредиты и депозиты, предоставленные банкам-нерезидентам, составляли 36,5 млрд руб., рассказал аналитик БКФ-банка Максим Осадчий. Однако для валютных расчетов «Россия» может воспользоваться услугами какого-нибудь другого российского финансового учреждения, имеющего валютную лицензию. Что же касается финансовых ресурсов, то банку теперь предоставлен контроль над рынком расчетов за электроэнергию, оборот которого превышает триллион рублей (27,7 млрд долларов) – это около 2% российской экономики. По подсчетам экспертов, на комиссиях за платежи банк заработает около 4 млрд руб., что сопоставимо со всей его чистой прибылью за 2013 год (5,1 млрд руб.). Большие перспективы у «России» и в Крыму, испытывающем сегодня явный дефицит банковских услуг.

ВЭБ, имеющий статус государственной корпорации, «вообще не почувствует эффекта с точки зрения капитала», заявил зампред комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков, напомнив о недавнем решении правительства конвертировать в капитал банка депозит Фонда национального благосостояния (ФНБ) – благодаря этому докапитализация ВЭБа составит 200 млрд руб. Кроме того, не исключен «вариант продажи валюты через рынок Центральным банком для банков, которые попали под ограничения, – заявил помощник президента Андрей Белоусов. – Либо будут рубли, чтобы ВЭБ мог покупать на внутреннем рынке валюту», – добавил помощник главы государства. Правда, стоит напомнить, что тот же ФНБ частично размещен (через посредство Банка России) в казначейских бумагах США, которые следующим шагом могут и заблокировать российский пакет бумаг.

Газпромбанк вполне успешно привлек в конце июня 1 млрд евро под 4% годовых, разместив облигации на Ирландской фондовой бирже. Он вполне может перенести закрытие американского рынка, гораздо болезненнее для него будет отлучение от европейского рынка – на чем, собственно, и настаивает Вашингтон.

Очередной передел?

На фоне всех этих пертурбаций правительство обсуждает также возможность создания закрытого списка банков, с которыми будет разрешено работать госкорпорациям и стратегическим госкомпаниям: «Газпрому», «Роснефти», «Транснефти», РЖД, «Аэрофлоту», «РусГидро», «Ростеху», «Росатому» и т.п. – всего таких компаний и холдингов порядка 70. По замыслу правительства, эта мера позволит усилить контроль за финансами стратегических компаний.

Однако не исключены и побочные действия – в частности, передел банковского рынка, считают некоторые чиновники. 13 крупнейших госкомпаний держат в российских банках 1,8 трлн руб. – это 14% от суммы всех компаний на банковских счетах, подсчитал эксперт Центра макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования (ЦМАКП) Олег Солнцев. Почти все крупные госкомпании имеют расчетные счета в Сбербанке, ВТБ, Газпромбанке или Альфа-банке. У «Газпрома» есть счета в иностранных Swedbank и BNP Paribas Fortis, а у Объединенной авиастроительной корпорации был счет в лишившемся лицензии Межпромбанке.

Интересно, что в список «избранных» могут попасть и «дочки» иностранных банков, хотя самим иностранным банкам доступа туда, конечно, не будет.